15 大客户竞相角逐，台积电 2 纳米制程成新宠

在半导体行业，先进制程的竞争向来激烈。近期，晶圆检测设备大厂科磊（KLA）高层爆料的一则消息，再次将台积电的 2 纳米制程推向了风口浪尖。据经济日报消息，台积电（2330）的 2 纳米订单异常火爆，已有 15 家 2 纳米客户，其中十家来自高速运算（HPC）领域。这一消息意味着 AI 相关应用正大力推动台积电 2 纳米需求，2 纳米也成为新世代制程的核心动能。

这是业界首次有具名消息来源揭露台积电 2 纳米客户数，引发了业界的高度关注。截至 9 月 22 日截稿前，台积电尚未对科磊高层的爆料作出回应。不过，市场对台积电先进制程的表现给予了充分肯定。昨日，台积电股价收于历史新天价 1,295 元，上涨 30 元，涨幅 2.37%，市值冲上 33.58 兆元，同样创下新高。周一其 ADR 早盘也涨约 1.8%。

科技媒体《Wccftech》报道，科磊财务长希金斯（Bren Higgins）透露，“我们现在看到，台积电 N2 节点约有 15 家客户在进行设计，其中约十家来自高速运算领域，这对性能要求非常严苛。”

报导指出，台积电2纳米产量将显著高于3纳米，主要归功其定价策略更具吸引力，同时吸引到高速运算客户加入。报分析，这意味台积电2纳米不仅需求强劲，AI产业也将占其中极大比重。虽然希金斯没有透露具体客户名单，业界预期，包括苹果、联发科、超微、英伟达、高通、Google、博通、亚马逊、迈威尔、Meta、微软、OpenAI等，「只要你想得到和AI应用有关的科技大厂」，都是台积电2纳米的客户。

台积电对2纳米制程深具信心，董事长魏哲家先前已公开表态：「2纳米需求将会超越其前一代制程，预计将为公司提供稳定的业务基础和五年内可持续成长。」台积电初期2纳米产线将横跨台湾四个主要晶圆厂区，地点位于新竹宝山及高雄。为满足客户需求，台积电积极扩产，预计到2026年，2纳米月产能将达10万片。

台积电预期，与3纳米相比，2纳米展现显著的效能和功耗优势，在保持相同电压条件下，2纳米功耗减少24%至35%；若以提升效能为目标，2纳米最高可达15%的效能程长；电晶体密度方面，2纳米电晶体密度亦有所提升，达到1.15倍的成长。

市场人士表示指出，由于优异的成本效率以及更高的预期市场需求，2 纳米商业会比3 纳米更具吸引力。就目前2 纳米初期推动阶段，有六家科技巨头客户参与生产：苹果（Apple）、超微（AMD）、高通（Qualcomm）、联发科（MediaTek）、博通（Broadcom）及英特尔（Intel）。

早期产能分配方面，客户的需求强度已经显现出明显的结构。先前有媒体报导指出，一直是台积电传统大客户的苹果将拿下早期2 纳米产能的近一半，持续巩固台积电最大客户地位。而行动处理器大厂高通，则预计在产能分配中紧随苹果之后。而在应用领域方面，行动产品应用仍然是2 纳米首要焦点。苹果目前正利用先进节点设计四款芯片，高通和联发科用2 纳米打造下代旗舰级智慧型手机的系统单芯片（SoCs）。

台积电2024 年IEDM 会议首次公开2 纳米细节，技术革新核心在采业界领先架构，包括：

1、全新电晶体结构： 2 纳米采革命性环绕式闸极（Gate-All-Around，GAA）电晶体结构。

2、最佳化：配合2 纳米NanoFlex DTCO。

以上这些基础性的架构改变，有助强化芯片效能和效率平衡。

图1:N2 NanoFlexM加速了节能计算

与台积电3 纳米相比，2 纳米展现显著的效能和功耗优势。首先在功耗降低部分，在保持相同电压的条件下，2 纳米有24% 至35% 的功耗减少。至于在效能提升方面，如果以提升效能为目标，2 纳米表现最高可达到15% 的效能程长。而在电晶体密度方面，2 纳米的电晶体密度亦有所提升，达到1.15 倍的成长。

就目前的市场状况来善，除了行动装置市场的将积极采用，2 纳米亦开始渗透到其他重要的高阶运算领域。超微（AMD）已经确认将利2 米生产其第六代EPYC「Venice」伺服器处理器。而特别值得关注的是，用于EPYC 处理器的2 纳米CCD（Core Chiplet Die）将是第一个在此先进节点制造的高效能运算芯片，代表2 纳米在服务资料中心和高阶计算市场方面迈出坚实的第一步。

IC设计大厂高通和联发科本周将分别正式发布骁龙Snapdragon 8 Elite Gen 5和最新的旗舰芯片天玑9500，皆采用台积电最新N3P制程，售价也将比前代高出不少，外媒报导，显然台积电并未提供折扣给高通和联发科，这两家IC设计制造商已向台积电支付高达16至24%的代工费用。

wccftech报导指出，高通和联发科为利用台积电3纳米「N3P」制程，不得不支付更高的价格。联发科支付的价格显然高出24%，而高通支付高于16%涨幅的代工费。不过，报导中没有任何地方提及这笔增加的金额是否与前代产品进行比较。由于支付给台积电的费用增加高达24%，高通和联发科预计将向其合作伙伴收取更高的费用，这可能会迫使这些公司提高其旗舰产品的价格。

此外，然而，业内人士表示，3纳米「N3P」晶圆的价格比3纳米「N3E」制程上涨了20%，这意味着苹果也可能需要向台积电支付差价。虽然考虑到苹果只在其设备中使用A19和A19 Pro，因此在一定程度上不会受到这些价格上涨的影响，但苹果的智慧手机竞争对手将不得不承受不同的结果。

苹果最新iPhone 17系列近日正式发售，A19芯片采用的是台积电最新3纳米N3P制程，下一代A20预计采用2纳米制程。另一份报告指出，台积电的2纳米晶圆价格预计上涨50%，即便如此，高通和联发科也不太可能获得充足的出货量，因为此前有报导称苹果已经获得了超过一半的初始产能。

台积电的 2 纳米制程凭借其卓越的性能和广阔的应用前景，吸引了众多大客户的青睐。随着技术的不断发展和市场需求的持续增长，2 纳米制程有望在未来的半导体市场中发挥更加重要的作用。